寶萬之爭發(fā)展至今，雖然吃瓜群眾已經(jīng)審美疲勞了，從過去的一驚一乍到現(xiàn)在的波瀾不驚，但是每天關(guān)于它們的消息仍然不絕于耳。如今兩方的爭斗已經(jīng)開始刀刀見血，萬科的反擊直擊寶能“軟肋”——舉報寶能系資金違規(guī)，若是一旦證實，縱然有再多的資金也枉然。萬科的舉報自然也引起了監(jiān)管層的震動，證監(jiān)會緊急成立調(diào)查小組，甚至保監(jiān)會主席都開始對保險業(yè)資金進行警示，警告保險資金不能成為大股東的融資平臺和提款機。

　　截至7月21日，萬科A(17.390, 0.37, 2.17%)復牌已歷經(jīng)14個交易日，共有89.65億元的主力資金凈流出該股，與此同時，該股股價累計下跌30.33%。城門失火，總是殃及池魚，這個感觸對于困于萬科A的146只基金恐怕尤為深刻。萬科經(jīng)過停牌、爭斗，股價的一路走低，看著萬科的風雨飄搖，各路基金們何去何從。

　　二季度以來，許多私募基金們以兩三成倉位等待大盤砸坑，撿便宜籌碼，但是無論是國家隊還是公募基金，都沒有讓私募們?nèi)缭敢詢?，大部分公募基金都在加倉布局三季度。據(jù)天相投顧統(tǒng)計，今年二季度，基金盈利合計767.21億元，在一季度虧損3098.02億元的背景下，二季度不少基金公司抓住市場反彈的機會打了一場翻身仗。

　　但是，公募基金并非什么都買，據(jù)證券時報報道，在缺乏趨勢性行情的二季度，基金憑借在消費食品和有色板塊的布局，實現(xiàn)了業(yè)績的階段性回暖。具體配置上看，目前基金對于消費升級板塊的熱情普遍較高。統(tǒng)計顯示，在二季度增持前50大重倉股中，貴州茅臺(307.920, -6.46, -2.05%)持有基金個數(shù)從58個激增至144個，增加86個，增加數(shù)量最多;基金增持市值39.06億元，增持市值排名第二。同樣是消費食品領(lǐng)域的熱門，伊利股份(17.550, -0.34, -1.90%)的持有基金個數(shù)從一季度末的22個增加至二季度末的101個，增加79個，增加數(shù)量排名第2;基金增持市值50.68億元，增持市值最大。此外，美的電器、格力電器(17.720, 0.00, 0.00%)和瀘州老窖(30.120, -0.98, -3.15%)也躋身基金增持前50大重倉股行列。

　　反觀以往被重倉的地產(chǎn)股卻備受公募基金冷淡，二季度公募的房地產(chǎn)持倉市值減少了92.26億元，凈值占比下滑了0.42個百分點。業(yè)內(nèi)人士分析，萬科事件是個標志性事件，當資本為房地產(chǎn)標桿萬科打地你死我活的時候，房地產(chǎn)的想象空間已經(jīng)出現(xiàn)了天花板。

　　至于后市的走勢，基金整體預期相對謹慎，主流判斷仍是行情將維持震蕩走勢。

　　興全有機增長基金預期，下半年宏觀經(jīng)濟仍然處于弱勢探底的態(tài)勢，市場的高估值也是市場的風險因素，市場有利的方面就是上半年市場的大幅調(diào)整降低了整體市場的下行風險與做空的動能以及權(quán)重板塊的估值水平并沒有顯著的泡沫成分。綜合以上因素判斷，市場在未來較長時間可能會維持震蕩走勢。

　　具體布局角度，基金三季度傾向“防守反擊”的“確定性”打法，消費升級和新能源等成長板塊相對受寵。

　　“我們保持謹慎樂觀預期市場或?qū)⒄鹗幧闲校皻舛壬闲械男袠I(yè)將獲得市場的青睞，繼續(xù)看好新興行業(yè)中的清潔能源、國防軍工、信息技術(shù)、醫(yī)藥生物和消費升級等行業(yè)?！便y華中小盤基金表示。